Type(s) de contenu et mode(s) de consultation : Texte noté : électronique

Auteur(s) : Gotzes, Uwe  Voir les notices liées en tant qu'auteur

Titre(s) : Decision making with dominance constraints in two-stage stochastic integer programming [Texte électronique] / Uwe Gotzes ; with a foreword by Rüdiger Schultz

Édition : 1. Aufl

Publication : Wiesbaden : Vieweg+Teubner Research, cop. 2009

Description matérielle : 1 online resource (89 pages)

Collection : Vieweg+Teubner research. Stochastic programming

Note(s) : Includes bibliographical references and index. - Print version record.
Two-stage stochastic programming models are considered as attractive tools for making optimal decisions under uncertainty. Traditionally, optimality is formalized by applying statistical parameters such as the expectation or the conditional value at risk to the distributions of objective values. Uwe Gotzes analyzes an approach to account for risk aversion in two-stage models based upon partial orders on the set of real random variables. These stochastic orders enable the incorporation of the characteristics of whole distributions into the decision process. The profit or cost distributions must pass a benchmark test with a given acceptable distribution. Thus, additional objectives can be optimized. For this new class of stochastic optimization problems, results on structure and stability are proven and a tailored algorithm to tackle large problem instances is developed. The implications of the modelling background and numerical results from the application of the proposed algorithm are demonstrated with case studies from energy trading

Sujet(s) : Analyse stochastique  Voir les notices liées en tant que sujet
Programmation stochastique  Voir les notices liées en tant que sujet
Prise de décision  Voir les notices liées en tant que sujet

Indice(s) Dewey :  510 (23e éd.) = Mathématiques  Voir les notices liées en tant que sujet

Identifiants, prix et caractéristiques : ISBN 9783834899910

Identifiant de la notice  : ark:/12148/cb44716068h

Notice n° :  FRBNF44716068 (notice reprise d'un réservoir extérieur)

Table des matières : Increasing Convex Order Constraints Induced by Mixed-Integer Linear Recourse ; Competitive Risk-Averse Selling Price Determination for Electricity Retailers ; Decomposition Method ; Test Instances ; An Alternative Formulation for Optimization under Stochastic Dominance Constraints.